Vix Media Móvil De 10 Días

Índice de volatilidad (VIX) Índice de volatilidad (VIX) Introducción Los índices de volatilidad miden la volatilidad implícita de una cesta de opciones de venta y de compra relacionadas con un índice específico o ETF. El más popular es el índice de volatilidad CBOE (VIX), que mide la volatilidad implícita para una cesta de opciones de put y call out-of-the-money para el SampP 500. Específicamente, el VIX está diseñado para medir el esperado 30 días Volatilidad para el SampP 500. El Chicago Board Options Exchange (CBOE) calcula los índices de volatilidad para un número de diferentes ETFs e índices. Estos incluyen el Gold SPDR, el USO Oil Fund, el Euro Currency Trust, el Dow Industrials, el SampP 500 y el Nasdaq 100. Este artículo se centrará en el uso del VIX. Los cartistas pueden utilizar el VIX y otros índices de volatilidad para medir el sentimiento y buscar sentimientos extremos que pueden presagiar las reversiones. Cálculo La fórmula completa para el índice de volatilidad de CBOE está más allá del alcance de este artículo, pero podemos describir los insumos básicos y un poco de historia. Originalmente creado en 1993, el VIX utilizó las opciones SampP 100 y una metodología diferente. En particular, la fórmula original utilizó opciones de dinero para calcular la volatilidad. Este indicador aún está disponible como Índice de Volatilidad - Fórmula Original (VXO). En 2003, la CBOE adoptó una nueva metodología que utiliza opciones de compra y venta a corto y largo plazo para medir la volatilidad implícita de la SampP 500. Como se puede ver en los gráficos anteriores, la diferencia entre estos dos indicadores es despreciable a la desnuda ojo. Las opciones a corto plazo tienen una semana como mínimo hasta la expiración. Las opciones de siguiente plazo son generalmente 1-2 meses hacia fuera. Cada precio de opción lleva una volatilidad implícita, que también se conoce como Desviación Estándar. Utilizando una fórmula bastante compleja, el CBOE calcula un promedio ponderado de la volatilidad implícita para encontrar la volatilidad esperada de 30 días para el SampP 500. 30 días se refiere a días naturales, no días de negociación. En resumen, hay cuatro pasos en el cálculo: El VIX resultante nos proporciona la desviación estándar de 30 días del movimiento anual en el SampP 500. Una lectura de 20 esperaría un movimiento de 20, arriba o abajo, en el Próximos 12 meses. Este número anualizado puede ser transformado en un número mensual dividiéndolo por la raíz cuadrada de 12 (3.464). Un número diario se encontraría dividiendo por la raíz cuadrada de 252 (15.874), que es el número de días de negociación en un año. La siguiente tabla muestra los niveles de VIX con la volatilidad esperada en el SampP 500 mensualmente o diariamente. Tenga en cuenta que estamos hablando de la volatilidad, no el retorno esperado o cambio. Interpretación Normalmente, el VIX tiene una relación inversa con el mercado de valores. VIX avanza cuando la acción declina y disminuye cuando las existencias avanzan. Parece que la volatilidad sería inmune a la dirección del mercado, pero el mercado de valores tiene un sesgo alcista en general. Un mercado de valores en aumento es visto como menos riesgoso, mientras que un mercado de valores en declive conlleva más riesgo. Cuanto mayor sea el riesgo percibido, mayor será la volatilidad implícita. Por lo tanto, esta volatilidad implícita es muy susceptible al movimiento direccional. Un descenso o un declive prolongado aumenta la demanda de opciones de venta. Lo que a su vez aumenta los precios de venta y la volatilidad implícita. Puts se compran como una cobertura contra posiciones largas o como una apuesta direccional. Esta es la razón por la cual muchos analistas consideran que el VIX es un indicador coincidente. Se mueve cuando las existencias se mueven, no independientemente de las existencias. De hecho, VIX puede utilizarse como un indicador de confirmación de tendencia, ya que a menudo las tendencias en la dirección opuesta de la bolsa. A pesar de una tendencia a la tendencia, el VIX también puede comerciar en rangos que marcan sentimientos extremos. Estos extremos se pueden identificar para anticipar las inversiones del mercado de valores. Tendencias, rangos y espigas Durante un largo período de tiempo, una parcela del índice de volatilidad CBOE mostrará períodos con tendencias extendidas, rangos definidos y picos intermitentes. La tabla de abajo muestra el VIX en un período de 4 1/2 años con el promedio móvil de 200 días. Durante este período de tiempo, el VIX ha cambiado rangos, tendencia más alta, tendencia más baja y spiked periódicamente. La primera mitad del gráfico muestra el rango de desplazamiento más alto. Como el SampP 500 superó 1400 a finales de 2006, el Índice de Volatilidad CBOE cotizaba en el rango de 10 a 15, que es bajo en relación con los niveles de 2010. El VIX subió en el primer semestre de 2007 y luego se negoció en un rango más alto desde julio de 2007 hasta octubre de 2008. Observe cómo el VIX no bajó de 15 durante este período y se revirtió poco después de superar el 30. La segunda mitad del gráfico muestra El VIX subiendo con una tendencia alcista corta y después moviéndose en una tendencia bajista extendida que fue puntuada por un punto. A medida que la caída del mercado se aceleró en septiembre de 2008, el VIX comenzó a moverse bruscamente más alto y superó los 75 en el cuarto trimestre. A pesar de que el VIX llegó a su máximo a finales de 2008, el SampP 500 no bajó hasta principios de marzo de 2009. El indicador rompió su media móvil de 200 días en abril y la tendencia bajó hasta un aumento en mayo de 2010. Observe cómo el SampP 500 VIX tendencia inferior. La tendencia bajista en el VIX terminó con un pico por encima de 40 a principios de mayo, que coincidió con el famoso accidente de flash el 6 de mayo de 2010. El destello es sólo un desvío en el gráfico de SampP 500, pero un gran aumento en el gráfico de VIX. La volatilidad implícita en las opciones de venta subió a medida que los compradores empujaban los precios de venta subiendo bruscamente. Tales picos de pánico son la razón por la que el índice de volatilidad CBOE a veces se conoce como el índice de miedo. Extremos del sentimiento Los extremos del sentimiento se pueden identificar cuando el VIX negocia dentro de un rango o picos. Como se observa en el gráfico anterior, el índice de volatilidad de CBOE cotiza dentro de un rango bien definido desde julio de 2007 hasta octubre de 2008. Los movimientos hacia el extremo superior de este rango (30-32) señalaron una tendencia bajista excesiva que prefiguró las reversiones alcistas. Los movimientos hacia el extremo inferior (16-18) señalaron un alza excesiva que prefiguró las reversiones bajistas. Las líneas de puntos verdes en la carta de abajo muestran movimientos por encima de 30, mientras que las líneas de puntos rojos se mueven debajo de 18. Hubo cuatro extremos bajistas y dos extremos alcistas durante un período de 10 meses. Aunque no es perfecto, los movimientos a estos extremos fueron bastante efectivos para anticipar las reversiones en el SampP 500. Los rangos no siempre están bien definidos y los rangos pueden cambiar con el tiempo. La tabla a continuación muestra el VIX de abril de 2004 a septiembre de 2009, que es el pasado no muy lejano. El VIX tuvo una tendencia más baja en 2004, 2005 y principios de 2006. En lugar de una gama bien definida, el rango bajó hasta que el VIX llegó a 10 en julio de 2005. Hubo un pico por encima de 20 en junio de 2006, pero esto no prefiguró una ampliación tendencia a la baja. En cambio, este pico señaló un bajance o un pánico excesivo que marcó una baja importante. El indicador retrocedió a 10 en octubre de 2007 y se negoció en el área de 10-14 como el mercado continuó más alto durante varios meses. Hubo otro repunte por encima de 18 y este punto también marcó un mayor bajo como el SampP 500 se trasladó posteriormente por encima de 1500. Un acoplamiento inusual del índice de volatilidad CBOE ocurrió a partir de abril de 2007 hasta octubre de 2007. En lugar de la relación inversa normal, VIX se movió más alto durante este marco de tiempo. El SampP 500 registró su alto en octubre de 2007 como el VIX negociado por encima de 16 y muy por encima de sus mínimos alrededor de 10. Algo que no está bien cuando el VIX y SampP 500 suben juntos. Este acoplamiento anormal sirvió como señal de advertencia que prefiguró una declinación extendida a partir de octubre de 2007 hasta febrero de 2009. Detrending con el PPO Como se anotó arriba, el índice de volatilidad de CBOE tiende a menudo y esto hace su difícil identificar extremos o ciclos. Los cartistas pueden detrend la VIX aplicando el oscilador del precio por ciento (PPO) al indicador. PPO es igual a la EMA de 10 días menos la EMA de 50 días dividida por la EMA de 50 días. Los valores de PPO representan la diferencia porcentual entre el EMA de 10 días y el EMA de 50 días. PPO es positivo cuando el VIX de 10 días EMA está por encima del VIX 50 días de EMA y negativo cuando el VIX de 10 días EMA está por debajo del VIX de 50 días EMA. Este ejemplo muestra PPO (10, 50, 1), pero puede utilizarse cualquier combinación de promedios móviles. A 1 se utiliza para el promedio móvil de la línea de señal para fusionarlo con el indicador real. Puede leer más sobre el PPO en nuestro artículo de ChartSchool. El siguiente gráfico muestra el oscilador de precio por ciento para el VIX sin el VIX. A diferencia del gráfico VIX, el VIX PPO (10,50,1) oscila por encima y por debajo de la línea cero. Hubo un rango bastante bien definido desde 2006 hasta mediados de 2008, ya que el PPO produjo algunas buenas señales para ambos extremos. Este rango se expandió a medida que la volatilidad se expandió a finales de 2008. El PPO superó los 50 en octubre de 2008 y luego cayó por debajo de -17 en enero de 2009. Después de alcanzar su nivel más bajo en años, el VIX PPO se mantuvo en niveles relativamente bajos y no excedió de 10 Hasta la subida a 40 en abril-mayo 2010. Este pico representó un extremo bajista. Las líneas verdes punteadas muestran cuando el VIX PPO retrocedió por debajo de su extremo bajista (25). Al igual que con el VIX, el tiempo se puede mejorar esperando una reversión de vuelta por debajo de 25. Tenga en cuenta cómo el VIX PPO se movió por encima de 25 en septiembre de 2008 y se mantuvo por encima de 25 durante varias semanas como el mercado continuó cayendo. El giro alcista en el movimiento inicial por encima de 25 habría sido costoso. Las líneas rojas punteadas muestran periodos de bajance excesivo desde septiembre de 2006 hasta enero de 2009. Después de que el mercado llegó a su punto más bajo en marzo de 2009, el VIX PPO se movió por debajo de -10 con bastante frecuencia y estas señales de optimismo excesivo no funcionaron durante la fuerte tendencia alcista. Conclusiones El índice de volatilidad CBOE es un indicador de sentimiento que reacciona a los movimientos del mercado de valores. El VIX no es realmente un indicador predictivo. En su lugar, el indicador puede identificar los sentimientos extremos. El indicador disminuye durante un avance del mercado de valores y avanza cuando las existencias disminuyen. Las bajas acentuadas del mercado de valores a menudo producen picos exagerados en el Índice de Volatilidad de CBOE, a medida que el pánico se apodera del mercado. Picos por encima de los niveles específicos sugieren un bajance excesivo que puede conducir a un rally del mercado. Un avance estable del mercado de valores produce una tendencia bajista constante y niveles relativamente bajos para el VIX. Excesiva alcista es a menudo difícil de definir cuando las poblaciones están tendencia más alta. Al igual que la mayoría de los indicadores de sentimiento, el índice de volatilidad de CBOE debe utilizarse junto con otros indicadores para el momento del mercado. Mientras que las probabilidades de una inversión aumentan con los sentimientos extremos, los cartistas deben recurrir a los osciladores de momento. Patrones de gráficos u otras formas de análisis técnico para confirmar o tiempo una inversión. Los usuarios de SharpCharts SharpCharts pueden agregar el índice de volatilidad CBOE como un indicador encima o debajo de la ventana principal del gráfico. Por ejemplo, el SampP 500 se puede mostrar en la ventana de gráfico principal con el VIX como un indicador a continuación. Elija el precio como un indicador, escriba el símbolo (VIX) como parámetro y luego elija la posición. Alternativamente, el VIX se puede mostrar en la ventana de gráfico principal con el SampP 500 (SPX) como el indicador. Mostrando el VIX como el oscilador de precio por ciento (10,50,1) implica unos cuantos trucos más gráficos. Los usuarios de SharpCharts pueden hacer clic en el gráfico de abajo para ver la configuración y guardar este gráfico en una lista de favoritos. Estos son los pasos. 1. Cree un gráfico con el índice de volatilidad CBOE (VIX) en la ventana principal. 2. En Atributos de gráfico y tipo, elija Invisible. 3. Seleccione Precio bajo Indicadores, entre SPX en Parámetros y Detrás de precio para la posición. 4. Seleccione Porcentaje de oscilador de precios (PPO) bajo Indicadores, escriba 10,50 para Parámetros y Abajo para Posición. 5. Para una vista completa, Height se puede establecer en 1.0 6. Haga clic en update para ver el gráfico resultante. Estudio adicional Estos libros detallan 16 simples, pero eficaces, las estrategias cruciales para el éxito de cualquier comerciante o inversor. Los lectores aprenderán las técnicas de los osciladores, las estrategias de reversión de la media e incluso verán los resultados de la prueba. Una estrategia enseña a los comerciantes cómo utilizar el VIX para la sincronización del mercado. Estrategias comerciales a corto plazo que funcionan Larry Connors y Cesar Alvarez Sitio Web. Libro Blanco sobre el índice de volatilidad CBOE. La CBOE detalló la nueva metodología VIX en un Libro Blanco de 2003 que está disponible en el sitio web de CBOE. El enlace anterior le lleva a la página VIX en la CBOE. Muy interesante la correlación entre RSI (2) y el VIX que se mueven arriba / abajo es MA (10). Plot it out y ver - en SPY es como una imagen de espejo. Cuando el VIX está abajo es MA -5, el RSI (2) está en o sobre 90. Converse es verdad también - RSI (2) en 10 o menos cuando el VIX está sobre el MA 5. BarTune1 9/9/2009 10:28:06 PM Como he dicho, este es uno de mis 1 indicadores. He añadido posiciones cortas hoy en EWT, MDR, LINTA KSU. Y compré el VFX etf. Creo que es particularmente barato aquí. Voy a añadir lentamente más posiciones si el mercado sigue subiendo. Mis criterios de selección primaria para el cortocircuito es RSI (2) 98, las existencias de sobrecompra. Utilizando las reglas de comercio de Larry Connors, mi salida es el final del día cuando las acciones cruzan el promedio móvil de 5 días. Estoy bateando alrededor de 90 operaciones ganadoras siguiendo estas reglas. (-.-) esta entra en la BIBLIOTECA. Thx chicos para la codificación de la visión. 9/11/2009 4:07:47 PM Me gusta hacer una pregunta estúpida de novato, pero quiero estar muy seguro de entender la trama y el concepto. A partir de esta tarde, la trama muestra el actual VIX en 24.12 y bien bajo el VIX MA (10) en 25.82. Calculo la varianza como corriente VIX siendo 6.6 bajo el VIX MA (10). Si entiendo correctamente, eso es una indicación de que el mercado está sobrecomprado. Por el contrario, si el VIX actual era sustancialmente superior al VIX MA (10), eso sería una indicación de que el mercado está sobrevendido. ¿Tengo ese derecho también, cuando miro la trama es del tamaño de un libro de cerillas. ¿Hay alguna manera de ver la trama más grande o en pantalla completa 9/11/2009 6:35:16 PM Usted tiene la relación correcta. No me enfoco en el argumento yo mismo. Sólo el alcance de donde está a sus 10 dma. Es útil para guiarlo en el índice de tiempo o el comercio de acciones. La regla 5 (según Larry Connors) básicamente dice que es cuidadosa la compra en cualquier momento VIX es 5 por debajo de sus 10 dma porque desde 1995 el SP 500 ha perdido dinero una base neta 5 días después de la VIX ha sido 5 por debajo de su 10 Dma Por el contrario, siempre que el VIX ha sido de 5 o más por encima de sus 10 dma, el SP ha logrado rendimientos que son mejores que 2-1 en comparación con los retornos semanales promedio o todas las semanas. Todo esto proporciona una ventaja en las entradas de tiempo, tanto largo como corto. Personalmente, tomo nota cuando la divergencia es 5 o mayor. Si va más de 10 me pongo bastante agresivo. Por supuesto, debo señalar que mi estilo de negociación es la reversión a corto plazo de la media. En el otro extremo del espectro, hay aquellos que favorecen el comercio de impulso. Su todas las preferencias personales y lo que funciona, ir con él. La idea de Kevins de monitorear la divergencia a través de Bollinger Bands parece bastante útil. 9/11/2009 8:06:53 PM Usted disfrutará de esto. He funcionado una optimización en el comercio de la VIX como usted describe (corto VIX cuando va por encima de la BB superior, la cubierta cuando se cierra detrás de la MA, mucho tiempo cuando se cierra por debajo de la banda inferior, vender cuando se cierra por encima de la MA). Tomó datos sobre el gong VIX dos años atrás, y permitió que tanto el MA como el SD variaran. A continuación se presentan las combinaciones más rentables: Optimización: BB-OPT-TS (09/11/2009 19:46:02) Sistema de Trading: VIX-BasedSystem Iteraciones: 336 Tiempo: 0:05 Símbolos Probados: 1 (QP: vix) Desde 09/12/2007 09:30 a 09/11/2009 16:00 Promedio: 2857.8, Mejor: 14177 V1 V2 APGT NET PROF TRADES 9 1.3 4.66 14177.28 83 61 9 1 4.44 13506.16 81 61 9 1.6 5.1 13483.26 79 53 9 1.2 4,47 13374,85 81 60 9 2 7,42 13326,05 88 36 9 1,4 4,68 13291,12 82 57 9 1,1 4,37 13280,55 81 61 9 1,8 6,01 13196,33 81 44 9 1,5 4,53 12654,30 82 56 6 1,5 3,74 12307,06 75 66 9 1,9 5,8 11849,25 80 41 8 1,7 4,76 11637,07 81 49 8 1,2 3,77 11460,27 81 61 8 1,8 4,89 11457,63 80 47 5 1,4 3,12 11342,25 73 73 7 1,6 4,19 11277,90 77 54 6 1,6 3,8 11171,36 76 59 5 1,3 2,97 10963,03 74 74 7 1,3 3,39 10649,07 63 63 8 1,9 5,06 10600,39 80 42 9 1,7 4,71 10330,02 72 44 7 1,5 3,54 10250,18 75 58 7 1,7 4,19 10247,02 77 49 8 1,1 3,35 10198,54 78 61 8 1,6 4,08 10160,87 80 50 6 1,2 3,03 10123,79 73 67 8 1 3,27 10103,27 80 62 7 1,4 3,24 10029,41 75 62 Tengo Destacó lo que creo que es el mejor combo - mayor ganancia promedio por comercio, una precisión general de 88, sólo 36 operaciones requeridas en los últimos 2 años, y es uno de los más rentables después de tomar comisiones fuera. Considere el uso de BB en lugar de un envolvente medio móvil, con el MA establecido en 9 y el SD en 2.0. Ajustes fáciles de recordar. Ahora sólo invertir el comercio SPY basado en dónde va el VIX, y presto - dinero. 9/11/2009 9:33:14 PM Aprecio su visión. No he backtested ninguna estrategia en particular, ya que Im no todos los que a mano con el software todavía. Trabajar un día de trabajo y tener una familia no permite demasiado tiempo extra para el mercado. Estaré monitoreando las bandas VIX Bollenger de cerca ahora. Guardé esa pantalla de Stockcharts que publicaste. De hecho, he utilizado ese sitio bastante extensivamente para los gráficos antes de unirse a Stock Fetcher. Si tuviera la disciplina de negociar sólo el SPY o VXX basado en su estrategia de bandas de bollenger. Creo que eso es todo lo que realmente necesitas hacer. Es curioso cómo algunos de los mejores sistemas son los sistemas simplistas. 9/12/2009 3:24:22 PM Estos son precisos para algunas de las señales de CVR de Connors Usted parece ser el tipo para pedir información de Vix. Las reglas para el CVR 1 son simples: Para la compra del mercado, estamos buscando el VIX para hacer una alta de 5 días y cerrar bajo su apertura. Para vender, estamos buscando el VIX para hacer un mínimo de 5 días y cerrar por encima de su abierto. Las reglas para el CVR 3 son las siguientes: Para las compras: 1. Hoy en día, la baja de la VIX debe estar por encima de su media móvil de 10 días. 2. Hoy en día, el VIX debe cerrar por lo menos 10 por encima de su media móvil de 10 días. 3. Si se cumplen las reglas 1 y 2, comprar el mercado en el cierre. 4. Salga (al cierre) el día en que VIX se negocia (intradía) por debajo del promedio móvil de 10 días (reversión al hombre). O salir dentro de dos a cuatro días. 1. Hoy en día, la alta de la VIX debe estar por debajo de su media móvil de 10 días. 2. Hoy, el VIX debe cerrar por lo menos 10 por debajo de su media móvil de 10 días. 3. Si se cumplen las reglas 1 y 2, vender en el cierre. 4. Salga (al cierre) el día en que VIX se negocia (intradía) por encima del promedio móvil de 10 días (reversión a la media). O salir dentro de dos a cuatro días. 9/12/2009 5:18:39 PM Si tuvieras la disciplina de negociar sólo el SPY o VXX basado en tu estrategia de bandas de bollenger. Creo que eso es todo lo que realmente necesitas hacer. Si tuviera que negociar en esto, intercambiaría SSO / SDS (o aún mejor UPRO / SPXU). Estos comercios son a corto plazo, así que ¿por qué no utilizar los ETFs apalancados 9/12/2009 8:26:26 PM No comercio la estrategia CVR, aunque soy consciente de ello. Sigo el VIX como un indicador del sentimiento del mercado. Suscribo a Trading Markets Power Ratings como uno de mis principales recursos de selección de acciones. Con frecuencia, a menudo compran sus acciones y ETFs alineados 9 y 10 y venden los 1s y 2s. Voy a comprar el VXX si comienza una menor divergencia de su MA es que es actualmente y han tenido éxito con mis oficios. Tengo los libros de Connors, las estrategias que negocian a corto plazo que trabajan y el alto ETF de la probabilidad que negocian. Recomiendo encarecidamente a cualquiera que quiera a corto plazo de comercio - reversión a la media. Mi conocimiento de VIX viene de uno de los capítulos en Estrategias de Negocio a Corto Plazo que Trabajan. Y de algunos trabajos acedemic escritos relativos al VIX ya la teoría de la gerencia de la cartera. 9/13/2009 11:00:03 AM 9/13/2009 2:00:08 PM Eso parece bastante bueno Eman, debería olvidarme del resto de las operaciones que hago. Y comercializar el SPY apalancado Proshares exclusivamente cuando el VIX es significativamente extented o overextended (es decir, como más de 10 divergencia). Probablemente lo haría tan bien o mejor de lo que estoy actualmente, manteniendo la salida al cerrar el comercio al final del día cuando cruce los 5 dma. He estado negociando principalmente Trading Markets Power Ratings acciones que están sobreventas o sobreventa cuando el VIX diverge. Tal vez debería limitarme a los índices etfs. No habría ventajas definitivas a eso. Incluyendo la gestión del riesgo de cartera principalmente. Como un aparte, cuando estaba leyendo sobre teoría óptima de la gerencia de la cartera, la mayoría de los papeles académicos indicaron que cada cartera larga debe consistir en aproximadamente 10-15 VIX futuros como cobertura sólida. O como es el caso ahora, puede jugar el VXX. Es bastante interesante, ya que había cubierto una larga cartera con el VXX (aunque sólo ha estado disponible como una creación reciente), cuando el mercado cayó en septiembre de 2008, que habría visto su aumento de la cartera por lo que, por ejemplo, 80/15 O tal vez 4 a 5 veces en la posición VXX, ya que saltó de alrededor de 15-20 a 80 en un punto. Probablemente habría compensado todas las pérdidas o más en las posiciones laterales largas. De hecho, es posible que haya terminado con una ganancia en una cartera de largo durante la fusión La mayoría de carteras largas probablemente no habría perdido nada durante la caída de las últimas caídas si cubierto con 15 VXX. valores en cartera. Personalmente, no estoy preocupado por una larga cartera, ya que soy corto tan a menudo como soy largo, y normalmente por sólo un corto período de tiempo. Como Kevins Bollenger Band System es principalmente una estrategia larga, podría beneficiarse de VXX cobertura de 10-15 de la cartera total. Reconozco los retornos sobresalientes de su sistema y estoy asombrado. Sospecho que el único riesgo es un mercado de tendencia descendente algo prolongado. Supongo que el otro riesgo sería una caída del mercado. Y si todas las posiciones largas estuvieran cubiertas con un componente menor de VXX. Me doy cuenta de que podría dañar los retornos ligeramente (como todos los seguros cuesta dinero), pero se protegería contra cualquier venida del Cisne Negro. (Es decir, él tenía 100.000 en posiciones abiertas bajo el sistema cuando el mercado cayó el otoño pasado y dicen que 15.000 estaba compuesto por el VXX). Con el VIX subiendo alrededor de 80 en un punto. El seguro de VXX podría haber ido a 60.000 si se compró cuando el VIX era 20.) Cómo utilizar el VIX para la sincronización del mercado El VIX, o el índice de la volatilidad, se puede utilizar al tiempo sus oficios al mercado. Este sistema de cronometraje de mercado fue desarrollado por Larry Connors y se ha conocido como Reversiones de Connors VIX. Se utiliza para identificar cuándo es probable que el mercado general (SampP 500) se invierta. Mantenga un ojo en este indicador y úselo además de su estrategia de tiempo de mercado regular. Qué es el VIX El índice de volatilidad (VIX) mide la volatilidad futura. Nos proporciona una buena indicación del nivel de miedo y avaricia en el mercado. La volatilidad es la media revertida. Esto significa que los períodos de alta volatilidad eventualmente revertirán a su media y los períodos de baja volatilidad llegarán eventualmente a su media. Las altas lecturas ocurren generalmente después de una venta-apagado del mercado y usted deseará centrarse en posiciones largas. Las lecturas bajas ocurren generalmente después de un rally y usted desea centrarse en posiciones cortas. Siempre hacemos lo contrario de la multitud Aquí hay un gráfico: Hay alrededor de 10 tipos diferentes de reversiones VIX (llamadas señales CVR). Éstos son dos de ellos: Utilizando el promedio móvil de 10 periodos El primero usa el promedio móvil de 10 periodos. Puede ver este promedio móvil en el gráfico anterior. Cuando el VIX obtiene 10 por encima del promedio móvil de 10 periodos, el SampP 500 se venderá. Ha llegado a un extremo y es probable que se invierta de nuevo al alza. Usted desea estar buscando configuraciones largas porque esto ha predicho correctamente la dirección del mercado casi 70 del tiempo. Esto es lo opuesto para las configuraciones cortas. Busque el VIX para obtener 10 por debajo del promedio móvil de 10 periodos para buscar configuraciones cortas. Uso del indicador RSI El segundo utiliza el indicador RSI con un ajuste de 5 periodos (véase el gráfico anterior). Cuando el RSI supera los 70, el VIX está sobrecomprado y el mercado está sobrevendido. Busque configuraciones largas. Cuando el RSI llega por debajo de los 30, el VIX está sobrevendido y el mercado está sobrecomprado. Busque configuraciones cortas. He marcado el gráfico de arriba en el panel RSI con flechas verdes y rojas para mostrar las señales largas y cortas. Recuerde que las reversiones de VIX se utilizan para identificar los extremos del mercado en el SampP 500. Así que para que estas señales sean significativas, querrá utilizarlas para intercambiar este índice en sí (SPY) o buscar gráficos de valores similares a los Del SampP 500. Lea más sobre estas reversiones de VIX (y bastantes otras estrategias de negociación a corto plazo) en el libro, Estrategias de negociación a corto plazo que funcionan. Una vez que comience a aprender las reversiones de VIX, y empiece a ver con qué frecuencia el mercado realmente se invierte cuando recibe varias señales que apuntan en la misma dirección, se dará cuenta de lo valioso que es este conocimiento. Usted también ganará una ventaja enorme sobre otros comerciantes